O tamanho correto começa pelo valor que você aceita perder se o cenário falhar. Depois, esse orçamento é dividido pela perda estimada em cada unidade do ativo.
Risco primeiro, tamanho depois
Defina a perda máxima, posicione um stop coerente com a estratégia e calcule quantas unidades cabem no orçamento depois de incluir os custos.
- O risco pode ser percentual do saldo ou valor fixo.
- Uma distância maior até o stop reduz o tamanho permitido.
- A alavancagem muda a margem necessária, não o risco calculado.
- Orçamento de risco
- Perda máxima planejada.
- Stop
- Preço que aciona a ordem de saída.
- Slippage
- Diferença entre preço esperado e executado.
1. Defina o orçamento de risco
Multiplique o saldo pelo percentual escolhido ou informe um valor fixo. O limite deve ser suportável mesmo depois de várias perdas seguidas.
Saldo × Percentual de risco2. Calcule a perda por unidade
Meça a distância entre entrada e execução estimada do stop. Adicione taxas e um buffer de slippage para não gastar todo o orçamento apenas no movimento do preço.
3. Obtenha quantidade, nocional e margem
Divida o orçamento pela perda por unidade. Multiplique a quantidade pela entrada para achar o nocional e divida pela alavancagem para estimar a margem.
Orçamento ÷ Perda por unidadeNocional ÷ AlavancagemCalculadora de tamanho de posição
Obtenha quantidade, nocional, margem e controle de liquidação.
Perguntas frequentes
Mais alavancagem aumenta o tamanho?
Não. Risco e stop definem o tamanho; a alavancagem só muda a garantia.
Devo incluir taxas e slippage?
Sim, se quiser que toda a perda estimada caiba no mesmo orçamento.
Um stop garante a perda máxima?
Não. Ele é uma ordem de execução e pode ser preenchido em preço pior.
A mecânica e as taxas podem mudar. Estas referências oficiais foram usadas para conferir os conceitos.
Conteúdo educacional. Regras e cálculos de conta variam por exchange; confira antes de operar.